Nuestros barcos todavía están llenos hasta los topes, eso es una buena señal”, dijo Rolf Habben Jansen, director ejecutivo de la naviera alemana Hapag-Lloyd, durante la llamada trimestral de la compañía a principios de este mes.
No se refería a todos los barcos de la compañía, solo a los que sirven a América Latina. La mayoría de los comercios de contenedores del mundo se han hundido hacia los volúmenes y precios anteriores a COVID. La mayoría de los barcos del mundo no están atascados. El comercio de América del Sur es, al menos temporalmente, una excepción.
“Parece ser un poco más robusto que algunos de los otros”, dijo Habben Jansen. “Hemos asegurado una parte muy importante de nuestro negocio por contrato. En general, estamos contentos con este intercambio”.
Índices al contado de Freightos
Las tasas al contado retrocedieron primero en las rutas transpacíficas y Asia-Europa. El headhaul transatlántico, de Europa a EE. UU., se mantuvo mucho más tiempo que el transpacífico o Asia-Europa, pero ahora también se ha normalizado en gran medida.
Las curvas de tarifas en el comercio de contenedores del mundo han seguido prácticamente el mismo patrón pero en diferentes grados y con diferentes tiempos. Los ascensos y descensos no ocurrieron simultáneamente y han variado en tamaño.
El mercado de Europa a América del Sur (que es más un backhaul en términos de volumen) está bajando desde el pico más lentamente, por lo que las tarifas siguen siendo considerablemente más altas que en el “normal” anterior a COVID.
El Freightos Baltic Daily Index (FBX) para la costa oeste de Europa y América del Sur evaluó la tarifa spot promedio en $ 4,184 por FEU el miércoles. Eso es la mitad de los niveles máximos alcanzados a mediados de 2022, pero aún es 3,1 veces más alto que las tasas en este momento en 2019, antes de COVID. Este índice se ha mantenido prácticamente plano durante los últimos tres meses.
La evaluación puntual de la costa este de Europa y América del Sur de FBX el miércoles fue de $ 2,505 por FEU, más del doble de los niveles anteriores a COVID. Esta ruta alcanzó su punto máximo mucho más tarde que otros oficios. Recientemente, en febrero, estaba en $ 4,000 por FEU.
Índices de corto y largo plazo de Xeneta
Xeneta, con sede en Noruega, rastrea las tasas de corto y largo plazo. Muestra tarifas promedio a corto plazo (al contado) para el norte de Europa y la costa oeste de América del Sur a $ 3,545 por FEU al jueves, 2.1 veces las tarifas en este momento en 2019, antes de COVID.
Habben Jansen de Hapag-Lloyd señaló la importancia de las tarifas de los contratos, y los datos de Xeneta destacan el lado positivo. Los transportistas aseguraron altas tarifas de contrato a principios de este año, con tarifas promedio a largo plazo en esta ruta ahora en $ 4,846 por FEU, 3.1 veces los niveles anteriores a COVID y 37% más que las tarifas promedio al contado.
El diferencial entre las tasas a largo y corto plazo se ha ampliado en las últimas semanas, la misma dinámica observada en el transpacífico a partir de mediados de 2022.
Los datos de Xeneta muestran un patrón de tasas similar, aunque en menor grado, en el comercio del norte de Europa a la costa este de Sudamérica.
Puso las tasas de corto plazo del jueves en este carril en $ 2,357 por FEU, el doble del promedio de hace cuatro años. Muestra tasas de largo plazo con un promedio de $ 2,622 por FEU, 2.5 veces el promedio en este momento en 2019. Las tasas de largo plazo se movieron por encima de las tasas de corto plazo a partir de enero.
Mientras tanto, la resiliencia de las tarifas de América del Sur se extiende más allá de las rutas desde Europa.
Las tarifas actuales a largo plazo de China a la costa oeste de América del Sur tienen un promedio de $ 3,728 por FEU, 2.4 veces los niveles anteriores a COVID, según datos de Xeneta.
En el mercado estadounidense, las tarifas de largo y corto plazo desde la costa este hasta la costa oeste de Sudamérica, vía el Canal de Panamá, aún se encuentran cerca de los niveles máximos, promediando $2.840 y $2.734 por FEU, respectivamente.
Las tarifas a largo plazo en esta ruta suben un 77% desde mayo de 2019, las tarifas a corto plazo un 52%, según datos de Xeneta.
Diferentes mercados de importación, diferentes impulsores
La caída en los costos de envío para las importaciones de EE. UU. está siendo impulsada por altos excedentes de inventario debido a un “efecto látigo”. Las compras estadounidenses de productos minoristas aumentaron durante la pandemia y los importadores se sobrepasaron cuando cayó el consumo.
La dinámica de la era COVID fue muy diferente en los países en desarrollo, como los de América del Sur, donde las políticas y el consumo pandémicos no siguieron los patrones estadounidenses.
Hapag-Lloyd ve a la región siguiendo una tendencia de crecimiento a largo plazo, citando “una creciente industrialización de las economías emergentes” y “oportunidades adicionales para el crecimiento en el transporte de contenedores en 2023 como resultado de nuevos acuerdos económicos y comerciales”.
Fuente: Hellenic Shipping News
